Eigenheim oder Mietwohnung: Eine differenzierte Betrachtung der finanziellen und persönlichen Aspekte
Der Mythos der sicheren Altersvorsorge
Die Vorstellung, dass ein Eigenheim die beste Form der Altersvorsorge darstellt, ist in Deutschland tief verwurzelt. Viele Menschen sehen darin eine sichere Investition, die ihnen im Alter finanzielle Unabhängigkeit garantiert. Doch diese Annahme wird zunehmend infrage gestellt. Finanzexperten wie Robert Kiyosaki und Gerald Hörhan argumentieren, dass ein selbstgenutztes Haus keine renditeträchtige Anlage sei, sondern eine finanzielle Belastung. Statt Cashflow zu generieren, verursache es laufende Kosten wie Kreditzinsen, Instandhaltung und Reparaturen. Diese Perspektive stellt den traditionellen Glauben an das Eigenheim als sichere Altersvorsorge grundlegend infrage.
Opportunitätskosten: Mieten und Investieren als Alternative
Ein zentrales Argument der Eigenheim-Kritiker sind die sogenannten Opportunitätskosten. Diese beschreiben den entgangenen Gewinn, der dadurch entsteht, dass das für den Hauskauf benötigte Kapital nicht in andere Anlageformen wie ETFs oder Aktien investiert wird. Studien zeigen, dass Mieter, die ihr gespartes Geld konsequent in ein diversifiziertes Portfolio investieren, langfristig oft ein höheres Vermögen aufbauen als Hausbesitzer. Ein Beispiel des Finanzportals Finanztip verdeutlicht dies: Ein Mieter, der die Differenz zwischen Miete und den monatlichen Kosten eines Hausbesitzers investiert, kann nach 25 Jahren rund 200.000 Euro mehr Vermögen haben als ein Käufer.
Der Zwangsspareffekt: Ein unterschätzter Vorteil des Eigenheims
Trotz der finanziellen Nachteile hat der Kauf eines Eigenheims einen entscheidenden Vorteil: den Zwang zum Sparen. Während Mieter selbst diszipliniert sparen müssen, sind Hausbesitzer durch ihre monatlichen Kreditraten gezwungen, regelmäßig Geld zurückzulegen. Dieser Effekt zeigt sich in Studien wie der von Empirica für die LBS, die belegt, dass Immobilieneigentümer im Schnitt ein fünffach höheres Nettovermögen haben als Mieter mit vergleichbarem Einkommen. Allerdings weist Finanzexperte Gerd Kommer darauf hin, dass dieser Vermögensunterschied nicht zwangsläufig auf die Immobilie selbst zurückzuführen ist, sondern auf die höhere Sparquote der Eigentümer.
Die Herausforderungen des Immobilienmarktes
Der Zugang zu Wohneigentum wird für viele Menschen immer schwieriger. Eine Studie des Kieler Instituts für Weltwirtschaft zeigt, dass die Erschwinglichkeit von Immobilien in deutschen Städten deutlich abgenommen hat. Während die monatliche Belastung durch Kredite prozentual ähnlich hoch ist wie früher, hat sich der benötigte Eigenkapitalanteil stark erhöht. Heute müssen Käufer etwa das Dreifache ihres Jahreseinkommens als Eigenkapital aufbringen, während es früher nur das 1,7-fache war. Dies führt dazu, dass junge Menschen heute fast doppelt so lange sparen müssen wie die Generation der Babyboomer, bevor sie ein Haus kaufen können.
Psychologische und lebensstilbezogene Faktoren
Die Entscheidung zwischen Mieten und Kaufen ist nicht nur eine finanzielle, sondern auch eine persönliche Frage. Studien des Deutschen Instituts für Wirtschaftsforschung (DIW) zeigen, dass die Wohneigentumsquote bei jüngeren Menschen deutlich niedriger ist als bei älteren Generationen. Dies könnte darauf hindeuten, dass junge Menschen heute weniger Wert auf ein festes Zuhause legen und stattdessen Flexibilität und Mobilität bevorzugen. Experte Holger Graf betont, dass die Wahl zwischen Mieten und Kaufen stark von den individuellen Lebensumständen abhängt. Wer langfristig an einem Ort bleiben möchte, könnte mit einem Eigenheim besser fahren. Wer hingegen beruflich flexibel bleiben oder viel reisen möchte, ist mit Mieten möglicherweise besser bedient.
